Aladyn, ubogi złodziej uliczny, dzieli życie w wielkim mieście Agrabah ze swoim najlepszym przyjacielem, małpką Abu. Kiedy córka sułtana, księżniczka Dżasmina, postanawia uciec z pałacu, przypadkiem spotyka Aladyna na bazarze. Szybko odkrywają, że doskonale dogadują się ze sobą. Niestety, ich spotkanie kończy się dla Aladyna aresztowaniem za drobne przestępstwa. Dżasmina znajduje się w trudnej sytuacji, ponieważ według praw, może wyjść za mąż tylko za księcia. A jeśli nie wybierze męża, przystąpi do małżeństwa z ambitnym Wielkim Wezyrem Dżafarem, który pragnie zdobyć władzę i zostać sułtanem. Dżafar planuje użyć Aladyna, by ten pomógł mu zdobyć magiczną lampę, ukrytą w pełnej zagrodek jaskini. Jest ona kluczem do jego planów zdobycia tronu.